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2022年居民存款創(chuàng)歷史新高 2023銀行理財(cái)規(guī)模有望回升

2022年前11月累計(jì)新增居民存款14.95萬億元,同比多增6.93萬億元,過去5年的12月居民新增存款均值1.4萬億元,那么市場(chǎng)猜測(cè)2022年全年居民部門新增存款或超過16萬億元,但最終數(shù)據(jù)是17.84萬億元,說明僅僅12月份的居民存款增加了2.84萬億元,2022年新增居民存款應(yīng)該是創(chuàng)了

2022年居民存款創(chuàng)歷史新高

近日,央行公布的2022年金融統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示,2022年全年人民幣存款增加26.26萬億元,同比多增6.59萬億元,其中,住戶存款增加17.84萬億元,創(chuàng)下歷史新高。

值得注意的是,2022年前11月累計(jì)新增居民存款14.95萬億元,同比多增6.93萬億元,過去5年的12月居民新增存款均值1.4萬億元,那么市場(chǎng)猜測(cè)2022年全年居民部門新增存款或超過16萬億元,但最終數(shù)據(jù)是17.84萬億元,說明僅僅12月份的居民存款增加了2.84萬億元,2022年新增居民存款應(yīng)該是創(chuàng)了歷史記錄。

從2019年開始,加上疫情三年,那么2019、2020、2021、2022年分別為9.7萬億元、11.3萬億元、9.9萬億元和17.84萬億元,這個(gè)增幅也是非常不連續(xù)的,今年的增幅相當(dāng)于過去三年的一倍左右。如果把疫情期前的2019年居民存款作為標(biāo)準(zhǔn),那么可以大約認(rèn)為,我國在2022年的“超額儲(chǔ)蓄”大概在8萬億元左右,我們把超額儲(chǔ)蓄暫時(shí)定義為受疫情影響,導(dǎo)致居民儲(chǔ)蓄增加的那部分存款。

同時(shí),存款定期化趨勢(shì)比較明顯。2022年前10月居民的定期存款多增加了124937億元,而活期存款只多增加了28226億元。2021年同期增加的結(jié)構(gòu)情況是,2021年前10月居民活期存款多增加了15367億元,定期存款多增加了77430億元。以上兩組數(shù)據(jù)可以看出,定期存款多增加的量要遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于活期存款。

那么未來這部分儲(chǔ)蓄能不能進(jìn)入消費(fèi)或者投資支出,就成為未來消費(fèi)、資本市場(chǎng)和房地產(chǎn)市場(chǎng)復(fù)蘇的關(guān)鍵。

部分中小銀行調(diào)整存款利率

近日,部分中小銀行調(diào)整了存款利率。其中,部分中小銀行下調(diào)了中長(zhǎng)期的存款利率,上調(diào)了短期存款的利率,也有部分銀行下調(diào)了存款利率。

通常情況下,歲末年初,一些中小銀行會(huì)通過上調(diào)存款利率的方式吸引儲(chǔ)戶存款,以實(shí)現(xiàn)“開門紅”,今年也不例外,例如河南太康農(nóng)商銀行上調(diào)了一年期、二年期、三年期整存整取定期存款掛牌利率,分別調(diào)整至2.25%、2.70%、3.30%,其他期限利率不變。

與此同時(shí),部分中小銀行則選擇下調(diào)了中長(zhǎng)期的存款利率,上調(diào)了短期存款的利率。以安徽舒城農(nóng)村商業(yè)銀行為例,一年期定期存款利率由2.1%上調(diào)至2.25%,同時(shí)將三年期和五年期定期存款利率從3.4%下調(diào)至3.3%。

與往年不同的是,今年還有部分中小銀行選擇下調(diào)存款利率,例如,烏魯木齊銀行、新疆銀行、黑龍江五大連池農(nóng)商銀行等。

具體來看,烏魯木齊銀行下調(diào)了人民幣存款掛牌利率,活期存款利率由0.3%調(diào)整為0.25%;一天、七天通知存款利率由1.04%、1.755%調(diào)整為1%、1.65%;定期整存整取二年、三年、五年利率由2.73%、3.5%、3.85%調(diào)整為2.7%、3.35%、3.7%。對(duì)于存款利率下調(diào)的原因,烏魯木齊銀行表示,此舉是為順應(yīng)利率市場(chǎng)化改革趨勢(shì)。

五大連池農(nóng)商銀行則自2023年起對(duì)定期存款利率調(diào)整,三個(gè)月至五年期整存整取利率利率較此前下調(diào)5至25個(gè)基點(diǎn)。新疆銀行則只調(diào)整了個(gè)人存款定期整存整取五年期的利率,由3.85%下調(diào)為3.7%。

根據(jù)中研普華研究院《2022-2027年中國銀行理財(cái)行業(yè)發(fā)展分析及投資戰(zhàn)略研究報(bào)告》顯示:

銀行理財(cái)產(chǎn)品凈值持續(xù)修復(fù)。臨近春節(jié),銀行理財(cái)產(chǎn)品凈值逐步回升,投資者信心也在恢復(fù),從咨詢贖回轉(zhuǎn)向認(rèn)購。與此同時(shí),銀行理財(cái)公司也調(diào)整了產(chǎn)品策略,更注重穩(wěn)健性。市場(chǎng)預(yù)計(jì),凈值持續(xù)修復(fù)將提振投資者信心,銀行理財(cái)規(guī)模有望回升。

2022年11月,債市調(diào)整,銀行理財(cái)產(chǎn)品凈值回撤較大,銷售遇冷。不過,情況正在好轉(zhuǎn)。

普益標(biāo)準(zhǔn)數(shù)據(jù)顯示,2022年12月實(shí)際募集規(guī)模前30名的產(chǎn)品的平均募集規(guī)模為34.08億元,環(huán)比上升11%;12月全市場(chǎng)新發(fā)2468款產(chǎn)品,環(huán)比增加193款。

與此同時(shí),銀行理財(cái)產(chǎn)品的贖回壓力有所緩解。“現(xiàn)在已經(jīng)沒有客戶咨詢贖回了。”招商銀行一位理財(cái)經(jīng)理說。

募集熱度提升、贖回壓力緩解,主要得益于近期銀行理財(cái)產(chǎn)品凈值回升。

廣發(fā)證券固定收益首席分析師劉郁表示,2022年12月中旬以來,各類型理財(cái)公司代表產(chǎn)品凈值企穩(wěn)回升。2022年12月15日至2023年1月4日,中長(zhǎng)債、短債、偏債混合理財(cái),合成凈值區(qū)間收益率分別為0.49%、0.27%、0.27%?!按硇岳碡?cái)產(chǎn)品凈值回升,全部理財(cái)公司‘破凈’率繼續(xù)下降,由2022年12月30日的19.8%下降至1月6日的15.8%。”

銀行理財(cái)規(guī)模有望回升

債市回暖,疊加政策支持經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的力度加大,銀行理財(cái)產(chǎn)品凈值有望進(jìn)入上升通道,配置吸引力顯現(xiàn)。

國泰君安稱,當(dāng)前是配置銀行理財(cái)產(chǎn)品的較好時(shí)機(jī)。一方面,與純債基金相比銀行理財(cái)產(chǎn)品整體收益穩(wěn)定,仍是居民理財(cái)配置首選;另一方面,隨著后續(xù)債市逐步企穩(wěn),理財(cái)產(chǎn)品的凈值也將隨之修復(fù)。

展望后市,市場(chǎng)人士認(rèn)為,凈值持續(xù)修復(fù)將提振投資者信心,銀行理財(cái)規(guī)模有望回升,預(yù)計(jì)2023年理財(cái)規(guī)模同比增速或超過15%。

2022年社會(huì)融資規(guī)模增量統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)報(bào)告

初步統(tǒng)計(jì),2022年全年社會(huì)融資規(guī)模增量累計(jì)為32.01萬億元,比上年多6689億元。其中,對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)放的人民幣貸款增加20.91萬億元,同比多增9746億元;對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)放的外幣貸款折合人民幣減少5254億元,同比多減6969億元;委托貸款增加3579億元,同比多增5275億元;信托貸款減少6003億元,同比少減1.41萬億元;未貼現(xiàn)的銀行承兌匯票減少3411億元,同比少減1505億元;企業(yè)債券凈融資2.05萬億元,同比少1.24萬億元;政府債券凈融資7.12萬億元,同比多1074億元;非金融企業(yè)境內(nèi)股票融資1.18萬億元,同比少376億元。12月份,社會(huì)融資規(guī)模增量為1.31萬億元,比上年同期少1.05萬億元。

從結(jié)構(gòu)看,全年對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)放的人民幣貸款占同期社會(huì)融資規(guī)模的65.3%,同比高1.7個(gè)百分點(diǎn);對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)放的外幣貸款折合人民幣占比-1.6%,同比低2.1個(gè)百分點(diǎn);委托貸款占比1.1%,同比高1.6個(gè)百分點(diǎn);信托貸款占比-1.9%,同比高4.5個(gè)百分點(diǎn);未貼現(xiàn)的銀行承兌匯票占比-1.1%,同比高0.5個(gè)百分點(diǎn);企業(yè)債券占比6.4%,同比低4.1個(gè)百分點(diǎn);政府債券占比22.3%,同比低0.1個(gè)百分點(diǎn);非金融企業(yè)境內(nèi)股票融資占比3.7%,同比低0.2個(gè)百分點(diǎn)。

《2022-2027年中國銀行理財(cái)行業(yè)發(fā)展分析及投資戰(zhàn)略研究報(bào)告》由中研普華研究院撰寫,本報(bào)告對(duì)該行業(yè)的供需狀況、發(fā)展現(xiàn)狀、行業(yè)發(fā)展變化等進(jìn)行了分析,重點(diǎn)分析了行業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀、如何面對(duì)行業(yè)的發(fā)展挑戰(zhàn)、行業(yè)的發(fā)展建議、行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力,以及行業(yè)的投資分析和趨勢(shì)預(yù)測(cè)等等。報(bào)告還綜合了行業(yè)的整體發(fā)展動(dòng)態(tài),對(duì)行業(yè)在產(chǎn)品方面提供了參考建議和具體解決辦法。

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